Школьный учитель химии Уолтер Уайт сталкивается с ужасным диагнозом: рак лёгких. Это открытие становится для него не просто личной трагедией, но и катализатором к коренным изменениям в жизни. Уолтер понимает, что его семья столкнётся с серьёзными финансовыми трудностями после его ухода из жизни. Понимая, что у него осталось ограниченное время, он принимает решение, которое кардинально изменит всё: начать производить метамфетамин, высококачественный наркотик, чтобы обеспечить свою семью после своей смерти. Для реализации своего плана он обращается к своему бывшему ученику Джесси Пинкману, который когда-то был исключён из школы благодаря стараниям Уолтера.
Джесси, хотя и не был лучшим учеником, имел опыт в производстве наркотиков, но в последнее время переживал трудные времена, потеряв партнёра и лабораторию в результате рейда правоохранительных органов. Теперь, объединяя усилия, Уолтер и Джесси оказываются в водовороте преступного мира, где им предстоит столкнуться с опасностями, моральными дилеммами и непредсказуемыми последствиями своих действий. Каждая сделка, каждое решение рискует разрушить не только их жизни, но и жизни окружающих. Постепенно они впадают в мир, где доверие и предательство идут рука об руку, а каждый шаг может оказаться последним.